Bitcoin ve Ethereum Piyasasında Takvim Anomalilerinin İncelenmesi

Basit Öğe Kaydı
dc.contributor.authorÖzmerdivanlı, Arzu
dc.date.accessioned2025-01-12T17:13:10Z
dc.date.available2025-01-12T17:13:10Z
dc.date.issued2024
dc.departmentKaramanoğlu Mehmetbey Üniversitesi
dc.description.abstractModern finans teorisinin köşe taşlarından biri olan Etkin Piyasa Hipotezi, piyasada mevcut olan tüm bilginin kullanılması suretiyle piyasanın üzerinde getiri elde edilemeyeceğini öne sürmektedir. Bununla birlikte finansal piyasalarda yapılan çalışmaların birçoğu, yatırımcıların bazı dönemlerde normalin üzerinde getiri elde ettiğini gösteren bulgular ortaya koymaktadır. Etkin Piyasa Hipotezi ile çelişen ve bazı dönemlerde elde edilen getirilerin ve katlanılan riskin diğer dönemlere göre farklılaştığını ifade eden etkiler takvim anomalileri olarak tanımlanmaktadır. Takvim anomalileri içerisinde genellikle günlere, aylara ve yıllara göre farklılaşan etkiler incelenmektedir. Bu çalışmada Bitcoin ve Ethereum kripto para piyasasında takvim anomalilerinin incelenmesi amaçlanmıştır. Bu kapsamda haftanın günü, yılın ayı ve yıl dönümü anomalileri kukla değişken ile temsil edilerek Bitcoin ve Ethereum için belirlenen TGARCH(1,1) ve EGARCH(2,2) modeline ilave edilmiş ve Bitcoin için 18.07.2010 – 17.05.2023 dönemini, Ethereum için 10.03.2016 – 17.05.2023 dönemini kapsayan günlük veriler üzerinden analiz yapılmıştır. Çalışma sonucunda elde edilen bulgular, Bitcoin ve Ethereum piyasasında haftanın günü ve yılın ayı anomalilerinin bulunduğunu göstermektedir.
dc.identifier.doi10.29249/selcuksbmyd.1317764
dc.identifier.endpage17
dc.identifier.issn1302-4191
dc.identifier.issn2564-7458
dc.identifier.issue1
dc.identifier.startpage1
dc.identifier.trdizinid1233446
dc.identifier.urihttps://doi.org/10.29249/selcuksbmyd.1317764
dc.identifier.urihttps://search.trdizin.gov.tr/tr/yayin/detay/1233446
dc.identifier.urihttps://hdl.handle.net/11492/9500
dc.identifier.volume27
dc.indekslendigikaynakTR-Dizin
dc.language.isotr
dc.relation.ispartofSelçuk Üniversitesi Sosyal Bilimler Meslek Yüksekokulu Dergisi
dc.relation.publicationcategoryMakale - Ulusal Hakemli Dergi - Kurum Öğretim Elemanı
dc.rightsinfo:eu-repo/semantics/openAccess
dc.snmzKA_20250111
dc.subjectEGARCH
dc.subjectBitcoin
dc.subjectEthereum
dc.subjectTakvim Anomalileri
dc.subjectTGARCH
dc.titleBitcoin ve Ethereum Piyasasında Takvim Anomalilerinin İncelenmesi
dc.typeArticle

Dosyalar

Koleksiyon

TR-Dizin İndeksli Yayınlar Koleksiyonu